主權財富基金在人工智能領域部署創紀錄的660億美元,海灣投資者居於領先地位

• 海灣主權財富基金在全球部署了 1,260 億美元,佔所有主權資本的 43%——創下歷史最高比例。

• Mubadala 執行了 40 筆交易,總額達 327 億美元,而沙烏地阿拉伯 PIF 承諾了 362 億美元,主要來自一項重大收購。

• 在市場復甦中,美國在 2025 年吸引了 1,318 億美元的主權投資,幾乎是 2024 年 689 億美元的兩倍。

主權財富基金科技投資在 2025 年創下紀錄,投入 660 億美元於 AI 和數位基礎設施。海灣領導者佔據主導地位——探索頂級交易、趨勢和美國激增。掌握全球金融變化先機。

主權財富基金在 2025 年的主要科技投資是什麼?

主權財富基金的科技投資在 2025 年達到前所未有的水平,在全球市場反彈中向 AI 和數位基礎設施投入了 660 億美元。這些國家支持的投資者利用了復甦的資產類別,如標準普爾 500 指數,該指數在 4 月觸底並在年底創新高。海灣基金推動了大部分活動,佔數位部門承諾的三分之一以上。

中東主權基金如何引領全球部署?

阿布達比的 Mubadala 投資公司以 129 億美元的科技交易引領努力,其次是科威特投資局的 60 億美元和卡達投資局的 40 億美元。前七大海灣基金共同在全球機會中部署了 1,260 億美元,佔全球主權財富基金資本的 43%——這是 Global SWF 追蹤的最大比例。這一激增與 AI 工具、半導體和數據中心需求增加了一致,基金在市場穩定的情況下將多元化超越傳統資產進入高增長科技領域。沙烏地阿拉伯公共投資基金 (PIF) 以 362 億美元的交易價值領先,主要透過收購 Electronic Arts。排除該異常值,Mubadala 的 40 筆交易總額達 327 億美元,創下交易量的個人紀錄。這些投資反映了主權實體向承諾長期韌性和回報的部門進行的戰略轉向。

常見問題

主權財富基金管理的總資產價值是多少?

根據 Global SWF 數據,截至 2025 年,主權財富基金在全球持有創紀錄的 15 兆美元資產。美國以 13.2 兆美元居首,其次是中國的 8.2 兆美元和阿聯酋的 2.9 兆美元。這些數字凸顯了它們在國際市場上日益增長的影響力。

2025 年哪個國家吸引了最多的主權財富基金資本?

美國在 2025 年吸引了 1,318 億美元的主權投資,幾乎是前一年 689 億美元的兩倍。這一流入源於強勁的股市表現,標準普爾 500 指數從 6% 的回撤中恢復到新高。相比之下,由於地緣政治緊張局勢和表現不佳的回報,中國的流入從 103 億美元降低到 43 億美元。

重點摘要

• 海灣主導地位:由 Mubadala 和 PIF 領導的中東基金以 1,260 億美元佔據全球主權部署的 43%,重點關注科技。
• 美國吸引力:創紀錄的 1,318 億美元流入美國資產,受標準普爾 500 指數反彈和 4 月低點後波動性降低的推動。
• 科技優先:660 億美元針對 AI 和數位基礎設施,顯示市場進入潛在多年上漲時的持續需求。

結論

主權財富基金在 2025 年的科技投資標誌著一個關鍵轉變,管理著 15 兆美元並創紀錄地部署到 AI、數位基礎設施和復甦的美國股票。像 Mubadala 和 PIF 這樣的海灣領導者展現了積極擴張,而全球反彈有利於戰略多元化。隨著波動性減輕和牛市模式持續,這些投資者將資產定位於持續增長到 2026 年——監控持續趨勢以尋找高需求部門的新興機會。

主權財富基金在整個 2025 年將範圍擴大到科技以外的房地產、基礎設施、公開股票和固定收益。這種多元化利用了標準普爾 500 指數在 4 月因關稅擔憂而觸底後的廣泛市場復甦。到 12 月,該指數超過了 10 月 27 日的峰值,建立了更高的低點並顯示每日波動減少了——從拋售期間頻繁的 1% 波動降低。

Global SWF 圖表說明了這種穩定:主要波動集中在 2025 年春季和 10 月下旬,但隨著高點被收復而平靜下來。這次復甦形成了源自 2012 年的牛市週期中的第四次突破,類似於 2016、2020 和 2022 年修正後的反彈。這些模式表明市場仍處於更大上升趨勢的早期到中期階段,主權基金通過有針對性的、數據驅動的配置處於有利位置。

資產控制排名凸顯集中度:美國基金的 13.2 兆美元使其他國家相形見絀,實現了巨大的影響力。中國的 8.2 兆美元落後,加上 2025 年流入在風險上升中暴跌到 43 億美元。阿聯酋的 2.9 兆美元反映了海灣勢頭,像 Mubadala 這樣的交易撮合者透過大量科技追求實現了內部紀錄。

總體而言,2025 年的部署凸顯了主權財富基金的適應性,在地緣政治變動和資產反彈中融合規模與精準度。他們在 1,260 億美元海灣總額之上投入的 660 億美元 AI/數位推動,鞏固了科技作為基石——為平衡、前瞻性的投資組合樹立先例。