L'action Palantir forme un schéma alarmant, malgré des prévisions solides pour le T4

Le cours de l'action Palantir reste sous pression, reflétant la performance d'autres sociétés de logiciels comme Microsoft, Adobe, ServiceNow et Intuit.

Le cours de l'action de la société technologique soutenue par Peter Thiel est actuellement en baisse de 10 % depuis le début de l'année. Les économistes s'attendent à ce que le prochain rapport financier de l'entreprise, dont la publication est prévue après la clôture du marché lundi, soit exceptionnel.

Après tout, les analystes estiment une hausse de 62 % des revenus au quatrième trimestre pour atteindre 1,34 milliard de dollars, grâce à son segment d'entreprise américain qui attire davantage de clients. Son bénéfice par action devrait croître de 64 % pour atteindre 23 cents.

Si ces estimations sont correctes, le chiffre d'affaires annuel de Palantir sera de 4,4 milliards de dollars, en hausse de 53 % par rapport à ce qu'elle a réalisé en 2024, ce qui en fait l'une des entreprises à la croissance la plus rapide aux États-Unis.

Du côté positif, l'entreprise a un long historique de dépassement des estimations, donc ses chiffres seront probablement meilleurs que ce que la plupart des analystes attendent.

Cette croissance est alimentée par sa plateforme d'intelligence artificielle, communément appelée AIP, qui aide les entreprises à intégrer l'IA générative dans leurs opérations. Elle s'appuie sur la suite de produits Gotham et Foundry de Palantir pour créer un système d'exploitation piloté par l'IA.

3 principaux risques

Premièrement, les résultats arrivent à un moment où la demande pour les entreprises d'IA diminue, comme en témoigne la récente chute d'entreprises comme Microsoft, Adobe et ServiceNow. 

Deuxièmement, et le plus important, l'entreprise fait partie des plus surévaluées aux États-Unis, avec un ratio cours/bénéfice prévisionnel supérieur à 200, bien plus élevé que celui d'entreprises comme Nvidia, Microsoft et Amazon.

Considérez l'analyse technique ci-dessous.

Le graphique en période journalière montre que le cours de l'action PLTR a formé une configuration tête-épaules presque parfaite, qui conduit souvent à une baisse supplémentaire. 

Sa tête se situe au sommet historique de 208 $, tandis que la ligne de cou est à 147 $, où elle se négociait avant les résultats. La distance entre la tête et la ligne de cou est d'environ 30 %. 

Mesurer la même distance depuis la ligne de cou indique une chute éventuelle à 102 $. Avant que cela ne se produise, l'action chutera probablement de 20 % jusqu'au niveau de retracement de Fibonacci de 61,8 %.

Un autre catalyseur baissier pour l'action Palantir est qu'elle est passée en dessous des moyennes mobiles exponentielles de 50 et 100 jours et de l'indicateur Supertrend. De plus, l'indice de force relative et les indicateurs MACD ont continué à baisser.