Глобальный рынок необанков достиг оценки в 150 миллиардов $ в 2025 году, согласно данным Grand View Research. Необанки теперь обслуживают более 500 миллионов клиентов в более чем 80 странах, и их совокупный доход превысил 30 миллиардов $. Эти чисто цифровые банковские учреждения перешли от нишевого эксперимента к основной силе в розничном банковском деле. Вопрос больше не в том, выживут ли необанки рядом с традиционными банками, а в том, какую долю розничного банковского дела они в конечном итоге захватят.
Как необанки достигли масштаба
Необанки получили свою первоначальную опору, решая конкретные проблемы потребителей с традиционным банковским обслуживанием. Высокие комиссии, медленные процессы, плохой мобильный опыт и ограниченная прозрачность были основными жалобами, которые решали ранние необанки, такие как Monzo, N26 и Revolut. Их ранние продукты были простыми: дебетовые карты без комиссий, мгновенные уведомления, простые международные расходы и чистые мобильные интерфейсы.
Согласно анализу McKinsey траекторий роста необанков, самые быстрорастущие необанки имели три характеристики на этапе масштабирования: они предлагали бесплатный основной продукт, который генерировал рекомендации из уст в уста, они достигали затрат на привлечение клиентов ниже 20 $, и они расширялись в продукты, генерирующие доход, в течение 18 месяцев после запуска.
Более 30 000 финтех-компаний теперь работают по всему миру, и необанки представляют один из крупнейших и наиболее заметных сегментов этой экосистемы. Сектор привлек более 50 миллиардов $ совокупного венчурного финансирования с 2015 года.
Глобальный ландшафт необанков
Принятие необанков значительно различается по регионам. В Бразилии Nubank стал пятым по величине банком по количеству клиентов со 100 миллионами счетов. IPO компании на Нью-Йоркской фондовой бирже в 2021 году оценило её в 41 миллиард $, и её рыночная капитализация продолжала расти по мере расширения в Мексику и Колумбию.
В Великобритании Monzo, Revolut и Starling Bank вместе обслуживают более 30 миллионов клиентов. Revolut расширился в 38 странах. Starling Bank достиг прибыльности в 2023 году и сохраняет её с тех пор, что делает его одним из немногих прибыльных необанков в мире. Согласно данным Statista о доле рынка необанков в Великобритании, необанки владеют приблизительно 12% текущих счетов в Великобритании.
В Соединенных Штатах Chime лидирует с более чем 22 миллионами клиентов. Другие американские необанки, включая Current, Varo Bank и Dave, также привлекли миллионы пользователей. 60% потребителей теперь предпочитают цифровые финансовые услуги, и ожидается, что рынок необанков в США будет продолжать расти по мере ускорения закрытия отделений традиционных банков.
Проблема дохода и путь к прибыльности
Необанки сталкиваются с хорошо задокументированной проблемой дохода. Большинство клиентов необанков открыли свои счета в качестве вторичных банковских отношений, используя их для повседневных расходов, сохраняя при этом сбережения и ипотеку в традиционных банках. Результатом является низкий средний доход на пользователя (ARPU). Согласно исследованию Accenture 2025 года о моделях дохода необанков, средний ARPU в необанке составлял 45 $ в 2025 году по сравнению с 350 $ в традиционном розничном банке.
Чтобы закрыть разрыв в доходах, необанки расширяются в продукты с более высокой маржой. Revolut теперь предлагает торговлю акциями, криптовалюту, туристическое страхование, премиум-подписки и бизнес-счета. Nubank предлагает персональные кредиты, кредитные карты и инвестиционные продукты. Chime представил обеспеченный продукт кредитного строителя и расширил свои функции сбережений. Финтех-компании захватывают 25% глобальных банковских доходов, и необанки являются одними из основных участников этого сдвига.
Анализ BCG путей прибыльности необанков выявил три жизнеспособные модели: премиальные уровни подписки (подход Revolut), доход, основанный на кредитовании (подход Nubank), и модели расходов с большим объемом обмена (подход Chime). Каждая может достичь прибыльности при достаточном масштабе, но требует различных стратегий привлечения клиентов и продуктов.
Что это означает для розничного банковского дела
Рост необанков заставляет структурно пересмотреть модель розничного банковского дела. Традиционные банки закрывают отделения рекордными темпами: только в 2025 году в США было закрыто более 4 000 отделений, согласно данным S&P Global Market Intelligence. В Великобритании более половины всех банковских отделений закрылись с 2015 года. Финтех-платформы растут быстрее, чем традиционные банки, и сеть отделений, которая когда-то обеспечивала основное конкурентное преимущество традиционных банков, становится затратным обязательством.
Будущее розничного банковского дела, вероятно, будет включать меньшее количество крупных традиционных банков, работающих вместе с растущим числом только цифровых учреждений. Ожидается, что глобальный доход финтеха будет расти со среднегодовым темпом роста 23%, и необанки находятся в позиции, чтобы захватить значительную долю этого роста.
Рыночная оценка необанков Grand View Research в 150 миллиардов $ отражает состояние сектора сегодня. Более актуальная цифра — 30 миллиардов $ годового дохода, который растет более чем на 30% в год. При таких темпах доход необанков превысит 100 миллиардов $ до конца десятилетия.
