Инвесторы тихо переходят в здравоохранение. Вот акции, которые они покупают

TLDR

• Акции здравоохранения набирают импульс, так как инвесторы выходят из ИИ и технологий в защитные секторы
• Фонд Health Care Select Sector SPDR Fund закрылся с ростом на 3% в четверг, пробив краткосрочное сопротивление
• UnitedHealth и Eli Lilly лидируют в рейтинге Quant Rankings индекса S&P Health Care с баллами 3,47 и 3,44
• ИИ используется в здравоохранении для скрининга кандидатов на лекарства, при этом сейчас оценивается в 50 раз больше молекул на ранних стадиях
• Акции Intuitive Surgical, Natera и Edwards Lifesciences выделяются как отдельные выборы с сильными перспективами роста

Акции здравоохранения привлекают свежее внимание инвесторов после периода слабой динамики. Сочетание защитной ротации и растущего внедрения ИИ в секторе возвращает названия здравоохранения в поле зрения.

Фонд Health Care Select Sector SPDR Fund закрылся с ростом на 3% в четверг. Он также пробил краткосрочный уровень сопротивления, что аналитики расценивают как признак улучшения импульса.

Рост объёмов торгов акциями управляемого медицинского обслуживания свидетельствует о том, что институциональные деньги перетекают в сектор. Здравоохранение отставало от широкого рынка на протяжении многих лет, что делает этот сдвиг достойным внимания.

Компонент здравоохранения S&P 500 снизился на 4% с начала года. Прогноз роста прибыли за полный год составляет всего 4% — наименьший показатель среди всех секторов.

Государственное давление на ценообразование лекарств, снижение охвата по закону о доступном медицинском обслуживании и крупные единовременные расходы у Merck — всё это оказывало давление на сектор. Однако за этими заголовочными цифрами некоторые сегменты здравоохранения растут быстрее.

ИИ меняет принципы работы фармацевтических компаний

Компании в сфере здравоохранения используют искусственный интеллект для более быстрого и дешёвого скрининга молекул лекарств. Портфельный менеджер Шивани Вора из Parnassus Investments говорит, что компьютерные модели теперь выполняют работу, которая ранее требовала лаборантов.

Это одна из причин, по которой некоторые инвесторы смотрят сквозь краткосрочные препятствия сектора.

Отдельные акции, привлекающие внимание

Eli Lilly лидирует. Её препараты GLP-1 для лечения ожирения и диабета генерируют расчётные 22 млрд $ свободных денежных средств в этом году, и ожидается, что к 2030 году эта сумма вырастет до 47 млрд $. Акции торгуются при мультипликаторе в 31 прибыль.

Eli Lilly and Company, LLY

Intuitive Surgical производит платформу роботизированной хирургии da Vinci, которая сейчас является стандартным оборудованием во многих больницах. Компания выпускает свою первую новую платформу за десятилетие с улучшениями в вычислениях и визуализации. Акции снизились на 25% за прошедший год и торгуются при мультипликаторе в 40 прибылей.

Natera предлагает анализы крови для беременных женщин и онкологических пациентов. Ожидается, что выручка удвоится до более чем 5 млрд $ к концу десятилетия, хотя компания пока не прибыльна.

Edwards Lifesciences выходит за рамки замены сердечных клапанов в более новую и быстрорастущую категорию клапанной терапии. Акции торгуются при мультипликаторе в 29 прибылей.

Medline, которая вышла на биржу в декабре по цене 29 $ за акцию, недавно торговалась ниже 35 $. Компания работает как поставщик медицинских товаров под частной торговой маркой и торгуется при мультипликаторе в 23 прибыли.

Положение в рейтингах

UnitedHealth и Eli Lilly в настоящее время занимают два первых места в индексе S&P Health Care по рейтингу Quant Rating — 3,47 и 3,44 соответственно. Обе акции показали рост в последних торгах.

Johnson & Johnson, Thermo Fisher Scientific и Intuitive Surgical следуют в рейтингах. Ни одна из ведущих позиций в настоящее время не имеет бычьего рейтинга Quant Rating выше 3,5, большинство находится в зоне удержания.

Abbott Laboratories имеет самый слабый балл в списке — 2,71, приближаясь к медвежьей территории.

AbbVie, Gilead Sciences и Abbott замыкают нижнюю часть рейтингов.

Общая картина — это осторожная стабильность, при которой отдельные имена выделяются на фоне того, как сектор начинает восстанавливать позиции.

Публикация «Инвесторы тихо перетекают в здравоохранение. Вот акции, которые они покупают» впервые появилась на CoinCentral.