Sectorul global al tehnologiei financiare a generat venituri de 245 miliarde de dolari în 2024 și se estimează că va depăși 640 miliarde de dolari până în 2030, conform Boston Consulting Group. Dar următorul val de inovație financiară ar putea să nu fie deloc numit fintech. Granițele dintre serviciile financiare, tehnologie și alte industrii se estompează. Companiile și tehnologiile care vor defini următorul deceniu al serviciilor financiare apar din inteligența artificială, sistemele descentralizate și industrii care nu au fost niciodată clasificate anterior ca financiare.
Servicii Financiare Bazate pe IA
Primul val de fintech a aplicat tehnologia la produsele financiare existente: versiuni digitale ale conturilor bancare, împrumuturilor și plăților. Următorul val va folosi inteligența artificială pentru a crea produse financiare care nu ar putea exista fără IA. McKinsey a estimat că IA generativă ar putea adăuga 200 miliarde până la 340 miliarde de dolari în valoare anuală industriei bancare până în 2030.
Sfaturile financiare personalizate în timp real sunt un exemplu. Robo-consilierii actuali precum Betterment și Wealthfront folosesc alocarea de portofoliu bazată pe algoritmi. Următoarea generație va folosi modele lingvistice mari pentru a oferi îndrumare financiară contextuală, ajustând recomandările pe baza modelelor de cheltuieli ale utilizatorului, traiectoriei veniturilor, evenimentelor de viață și obiectivelor declarate. Companii precum Cleo și Monarch integrează deja coaching financiar bazat pe IA în aplicațiile lor.
Agenții financiari autonomi reprezintă un pas mai departe. Acestea sunt sisteme IA care pot negocia prețuri, compara oferte de asigurări, optimiza strategii fiscale și executa tranzacții în numele utilizatorilor fără intervenție manuală. companiile fintech capturează 25% din veniturile bancare globale pe măsură ce capacitățile IA extind gama de sarcini financiare care pot fi automatizate sau delegate agenților software.
Bani Programabili și Contracte Inteligente
Monedele digitale ale băncilor centrale și stablecoin-urile programabile vor permite noi categorii de produse financiare. Banca Reglementărilor Internaționale a raportat că 130 de țări, reprezentând 98% din PIB-ul global, explorează sau testează CBDC-uri. Yuanul digital al Chinei a procesat peste 250 miliarde de dolari în tranzacții. Banca Centrală Europeană dezvoltă un euro digital pentru o potențială lansare în 2027.
Banii programabili înseamnă o monedă care conține reguli încorporate despre modul în care poate fi cheltuită. O plată de asistență socială guvernamentală ar putea fi programată să funcționeze doar la magazine alimentare. Un cont de cheltuieli corporative ar putea aplica automat politici de cheltuieli. O plată de garanție ar putea fi eliberată automat când datele GPS confirmă o livrare. Aceste capacități nu există cu moneda tradițională, dar devin posibile cu forme digitale, programabile de bani.
CB Insights a identificat plățile programabile ca fiind una dintre primele 10 teme fintech pentru 2025. Companii precum Partior (o întreprindere comună între DBS, JPMorgan și Temasek) construiesc infrastructură de decontare bazată pe blockchain care acceptă funcții programabile. veniturile globale fintech sunt așteptate să se tripleze în următorul deceniu, iar banii programabili vor adăuga un nivel complet nou de capacitate peste infrastructura de plată existentă.
Finanțe Încorporate 2.0: Servicii Financiare ca Infrastructură Invizibilă
piața globală a finanțelor încorporate este estimată să ajungă la 7 trilioane de dolari până în 2030, iar următoarea fază a finanțelor încorporate va face serviciile financiare și mai invizibile pentru utilizatorul final. Finanțele încorporate actuale implică adăugarea unui buton "plătește mai târziu" la finalizarea comenzii sau oferirea de asigurări în timpul unei achiziții. Finanțele încorporate viitoare vor integra serviciile financiare atât de profund în fluxurile de lucru de afaceri și de consum încât utilizatorii ar putea să nu realizeze că folosesc produse financiare.
O platformă de logistică care extinde automat finanțarea comerțului pe baza datelor de expediere. Un sistem de sănătate care aranjează planuri de plată pe baza acoperirii de asigurare și venitului pacientului. O platformă imobiliară care preaprobă cumpărătorii pe baza amprentei lor financiare digitale. Fiecare dintre aceste scenarii implică produse financiare, dar utilizatorul interacționează cu o interfață de logistică, sănătate sau imobiliară mai degrabă decât cu o interfață bancară.
Statista a proiectat că veniturile din servicii financiare încorporate vor ajunge la 230 miliarde de dolari până în 2030. Creșterea va fi condusă de platforme specifice verticale care înțeleg suficient de bine contextele din industrie pentru a oferi produse financiare exact la momentul potrivit într-un flux de lucru de afaceri sau de consum. veniturile globale fintech sunt așteptate să crească cu un CAGR de 23% și vor include o contribuție semnificativă din finanțele încorporate în industrii care nu au fost asociate în mod tradițional cu serviciile financiare.
Finanțare Climatică și Inovație Bazată pe ESG
Inovația financiară legată de climă crește rapid. S&P Global a raportat că emiterea de obligațiuni verzi a depășit 580 miliarde de dolari în 2024 și este pe cale să atingă 1 trilion de dolari anual până în 2027. Platformele de tranzacționare a creditelor de carbon au procesat un volum de 2 miliarde de dolari în 2024. Companiile de analiză a datelor ESG au strâns peste 3 miliarde de dolari în finanțare de capital de risc între 2022 și 2024.
Companii precum Watershed, Persefoni și Sweep oferă platforme de contabilitate a carbonului care ajută întreprinderile să măsoare și să raporteze emisiile. Patch și Sylvera operează piețe de credite de carbon cu sisteme de verificare. Aspiration și Ando (achiziționată de Andersen Global) oferă produse bancare de consum care direcționează depozitele către investiții responsabile din punct de vedere ecologic.
Mandatele de reglementare accelerează această tendință. Directiva de Raportare a Sustenabilității Corporative (CSRD) a UE cere peste 50 000 de companii să raporteze date detaliate de sustenabilitate începând cu 2025. SEC a propus reguli de divulgare climatică pentru companiile publice din SUA. Aceste cerințe creează cerere pentru tehnologie financiară care automatizează colectarea, raportarea și verificarea datelor ESG. peste 30 000 de companii fintech operează acum la nivel mondial, iar un număr tot mai mare dintre aceste companii se concentrează pe produse și servicii financiare legate de climă.
Identitate Descentralizată și Finanțe Auto-Suverane
Sistemele de identitate descentralizată, care permit indivizilor să controleze propriile credențiale financiare fără a depinde de instituții centralizate, reprezintă o altă inovație post-fintech. Consorțiul World Wide Web a publicat standardul de Credențiale Verificabile. Microsoft, IBM și Mastercard au investit fiecare în platforme de identitate descentralizată.
În practică, acest lucru înseamnă că un consumator ar putea purta o dovadă digitală a bonității de credit, a statutului de angajare sau a proprietății asupra activelor pe care orice instituție financiară ar putea-o verifica fără a accesa o bază de date centralizată. Consumatorul controlează ce informații partajează și cu cine. Acest model ar putea reduce frauda de identitate, simplifica cererile de împrumut și permite deschiderea mai rapidă a conturilor în instituții.
McKinsey a estimat că sistemele îmbunătățite de identitate digitală ar putea debloca 3 trilioane de dolari în valoare economică suplimentară până în 2030 prin reducerea pierderilor din fraudă, simplificarea proceselor de conformitate și extinderea accesului financiar la populațiile excluse în prezent din cauza lipsei de identificare tradițională. fintech extinde accesul financiar pentru peste 1,7 miliarde de adulți fără cont bancar dacă sistemele de identitate descentralizată fac posibil ca populațiile fără cont bancar să stabilească credențiale financiare verificabile fără documente emise de guvern.
Următorul val de inovație financiară va estompa categoriile care definesc în prezent industria. Produsele financiare bazate pe IA nu se vor potrivi perfect în categoriile de produse existente. Banii programabili vor crea capacități pe care reglementatorii nu le-au abordat încă. Finanțele încorporate vor distribui serviciile financiare în industrii care nu au nicio experiență în furnizarea lor. Companiile care conduc acest următorul val ar putea proveni din laboratoare de cercetare IA, startup-uri de tehnologie climatică sau platforme de sănătate mai degrabă decât din fintech tradițional. Firul comun este că serviciile financiare vor deveni mai automatizate, mai încorporate și mai personalizate decât a reușit generația actuală de companii fintech.
