AUD/USDは水曜日に約0.8%上昇し、日中に0.7280をテストした後、0.7250を維持できず、0.7240付近で引けた。この通貨ペアは4年ぶりの高値圏で推移しているが、日中の高値付近では上ヒゲと小さな実体のローソク足が集中しており、価格がこの複数年にわたるゾーンをテストするなかで強気のモメンタムが衰えつつあることを示唆している。
米ドルは水曜日に広範に下落した。トランプ大統領がホルムズ海峡での「プロジェクト・フリーダム」作戦を一時停止し、パキスタンが仲介するイランとの協議が進展していると述べたことが背景にある。イラン外務省報道官のエスマイル・バガエイ氏は、テヘランが最新の米国提案を検討中であるものの、正式な回答はまだ出していないと確認した。一部のイラン当局者は、1ページのメモを真剣な提案ではなく「アメリカの要求リスト」と一蹴したとも伝えられている。4月8日以降、名目上の停戦は続いているものの双方は引き続き砲火を交え、海峡は依然として大部分の商業交通に対して事実上閉鎖されており、今回の外交的楽観論を裏付ける実質的な内容は乏しい。
4月のADP民間雇用者数は市場予想の99Kを上回る109Kとなったが、米ドルへのサポートはほとんど見られなかった。連邦準備制度（FRB）当局者アルベルト・ムサレム氏のタカ派的な発言も、広範なリスクオンの基調を相殺するには至らなかった。木曜日のオーストラリア貿易収支（3月）がこの通貨ペアにとって次の注目指標となり、その後、金曜日の米国非農業部門雇用者数（NFP）報告が主要な相場変動要因となる見通しで、市場コンセンサスは前回の178Kから60Kへの大幅な鈍化を予想している。
AUD/USD 15分足チャート
テクニカル分析
15分足チャートでは、AUD/USDは0.7239で推移している。この通貨ペアは日中の始値0.7205を上回って推移しており、買い方が直近の安値からの回復を守るなかで、緩やかな日中強気バイアスが維持されている。ストキャスティクスRSIは60付近でポジティブに傾いているが、過剰買いには達しておらず、上昇圧力が持続しているものの、まだ過熱感は示していないことを示唆している。
下方では、初期サポートが日中の始値0.7205付近に位置しており、この水準を割り込むと建設的なトーンが弱まり、直前の日中安値に向けてより深い押し目が露わになる可能性がある。上方に主要な移動平均線や構造的なレジスタンス水準が見当たらないなか、短期的な価格動向はモメンタムの揺れによって左右される可能性が高く、より大きな上昇を示唆するには、ストキャスティクスRSIが過剰買い圏に向けて持続的に上昇する必要がある。
日足チャートでは、AUD/USDは0.7239で推移している。この通貨ペアは、50日指数移動平均線（EMA）の0.7072および200日EMAの0.6826を大きく上回って推移しており、中期トレンドが引き続き上向きを維持するなかで、短期的なバイアスは建設的に保たれている。ストキャスティクスRSIが53付近の中間水準に向けて短期的に反落したことは、モメンタムが過剰買い圏から冷却されたことを示唆しているが、価格動向がこれらの基礎的な移動平均線にサポートされている限り、依然として上昇圧力の継続を示唆している。
下方では、初期サポートが50日EMAの0.7072付近に見られ、最初のテストでは買いを引き付ける可能性がある。その先には、より遠い200日EMAの0.6826があり、広範な強気構造を下支えしている。現在のデータセットでは近くに目立つテクニカルなレジスタンス水準がないなか、さらなる上昇は直近のスイングハイへの接近時に現物価格がどのように動くかに左右される可能性が高い一方、現在の強気見通しを弱めるには50日EMAを下回る日足終値が必要となる。
（本稿のテクニカル分析はAIツールの支援を受けて執筆されました。）
豪ドル よくある質問
豪ドル（AUD）にとって最も重要な要因の一つは、オーストラリア準備銀行（RBA）が設定する金利水準である。オーストラリアは資源国であるため、最大の輸出品である鉄鉱石の価格も重要な要因である。最大の貿易相手国である中国経済の健全性も影響を与えるほか、オーストラリアのインフレ率、成長率、貿易収支なども関係する。市場センチメント——投資家がリスク資産を取り込む（リスクオン）か、安全資産を求める（リスクオフ）か——も要因であり、リスクオンはAUDにプラスとなる。
オーストラリア準備銀行（RBA）は、オーストラリアの銀行が互いに貸し出せる金利水準を設定することで豪ドル（AUD）に影響を与える。これは経済全体の金利水準にも影響を及ぼす。RBAの主な目標は、金利を上下に調整することで2〜3%の安定したインフレ率を維持することである。他の主要中央銀行と比較して相対的に高い金利はAUDを支え、相対的に低い金利はその逆の効果をもたらす。RBAはまた、量的緩和と量的引き締めを用いて信用環境に影響を与えることができ、前者はAUDにネガティブ、後者はAUDにポジティブに作用する。
中国はオーストラリア最大の貿易相手国であるため、中国経済の健全性は豪ドル（AUD）の価値に大きな影響を与える。中国経済が好調な場合、オーストラリアからより多くの原材料、商品、サービスを購入するため、AUDへの需要が高まり、その価値が押し上げられる。中国経済が期待ほど成長していない場合はその逆となる。したがって、中国の成長データにおける予想比プラスまたはマイナスのサプライズは、豪ドルとそのペアに直接的な影響を与えることが多い。
鉄鉱石はオーストラリア最大の輸出品であり、2021年のデータによると年間1,180億ドルを計上し、中国が主要な輸出先である。したがって、鉄鉱石の価格は豪ドルの動向を左右する要因となり得る。一般的に、鉄鉱石の価格が上昇するとAUDも上昇する傾向があり、それは通貨への総需要が増加するためである。鉄鉱石の価格が下落した場合はその逆となる。鉄鉱石価格の上昇はまた、オーストラリアの貿易収支がプラスになる可能性を高める傾向があり、それもAUDにとってプラスに働く。
貿易収支——国が輸出で得る収入と輸入に支払う金額の差——も豪ドル（AUD）の価値に影響を与えうる要因である。オーストラリアが需要の高い輸出品を生産している場合、外国の買い手がその輸出品を購入しようとすることで生じる余剰需要だけで、通貨の価値が上昇する。したがって、純貿易収支がプラスであればAUDは強化され、貿易収支がマイナスであれば逆の効果が生じる。
Source: https://www.fxstreet.com/news/aud-usd-pushes-near-four-year-highs-as-iran-deal-hopes-weigh-on-us-dollar-202605062244
