سهام MSTR در قیمت سرنوشت‌ساز در حالی که استراتژی 13,627 بیت کوین خریداری می‌کند

سهام MSTR در سطح حمایت حیاتی در وضعیت بحرانی باقی ماند و با از دست دادن حرکت رالی اخیر بازار کریپتو در معرض خطر سقوط بزرگی قرار دارد.

استراتژی، که قبلاً با نام MicroStrategy شناخته می‌شد، در سطح حمایت کلیدی 157 دلار معامله می‌شود، چند واحد بالاتر از پایین‌ترین سطح سال به تاریخ 150 دلار. این سهم 65 درصد پایین‌تر از بالاترین سطح خود در ژوئیه سال گذشته باقی مانده است.

سهام در روز دوشنبه به کاهش خود ادامه داد زیرا ارز دیجیتال بیت کوین (BTC) از بالاترین سطح سال به تاریخ 94,550 دلار به 90,000 دلار عقب‌نشینی کرد. همچنین پس از اعلام خرید عظیم ارز دیجیتال بیت کوین توسط شرکت، کاهش یافت.

این شرکت 13,627 کوین به قیمت 1.25 میلیارد دلار خریداری کرد و کل دارایی خود را به 687,410 رساند. دارایی‌های فعلی آن بیش از 62.5 میلیارد دلار ارزش‌گذاری شده است، که بالاتر از ارزش بازار بیش از 45 میلیارد دلاری و ارزش سازمانی 59 میلیارد دلاری آن است. در نتیجه، ارزش خالص دارایی بازار آن به 0.726 کاهش یافته است.

یکی از خطرات عمده برای این سهام این است که شرکت به رقیق کردن سرمایه‌گذاران ادامه می‌دهد زیرا خریدهای ارز دیجیتال بیت کوین آن اکنون به طور کامل از طریق فروش سهام تأمین مالی می‌شود. سهام در گردش آن به بیش از 300 میلیون سهم افزایش یافته است، در حالی که در سال 2021 تنها 77 میلیون بود. این رقیق‌سازی به افزایش خود ادامه خواهد داد زیرا شرکت بیش از 11 میلیارد دلار مجوز در قیمت فعلی دارد.

سهام MSTR همچنین با افزایش سرمایه‌گذارانی که جهت معاملات مخالف را اتخاذ می‌کنند، کاهش یافته است. بهره فروش استقراضی آن از کمتر از 8 درصد در سال 2025 به 10.23 درصد افزایش یافته است.

تحلیل تکنیکال سهام MSTR 

نمودار بازه زمانی ماهانه نشان می‌دهد که قیمت سهام استراتژی از بالاترین سطح 456 دلار در ژوئیه سال گذشته به 157 دلار فعلی کاهش یافته است. این سهم در پنج ماه گذشته به طور متوالی کاهش یافته است.

به طور قابل توجه، به زیر (EMA) میانگین متحرک نمایی 50 ماهه حرکت کرده است، نشانه‌ای که خرس‌ها همچنان کنترل را در دست دارند. این سهم در شرف تغییر اندیکاتور Supertrend از سبز به قرمز برای اولین بار از سال 2021 است. چنین حرکتی احتمالاً چشم‌انداز نزولی را تأیید خواهد کرد.

شاخص قدرت نسبی از بالاترین سطح 80 در نوامبر 2024 به 43، پایین‌ترین سطح خود از سال 2023، کاهش یافته است. عملکرد آن نشان می‌دهد که قبل از رسیدن به سطح اشباع فروش 30، افت بیشتری خواهد داشت.