برکشایر هاتاوی در اولین گزارش سود بدون بافت به رکورد ذخیره نقدی ۳۹۷.۴ میلیارد دلاری دست یافت

TLDR:

• ذخایر نقدی Berkshire Hathaway به رکورد ۳۹۷.۴ میلیارد دلار رسید و از تولید ناخالص داخلی چندین کشور پیشی گرفت.
• با نرخ خزانه‌داری ۵٪، Berkshire سالانه تقریباً ۲۰ میلیارد دلار تنها از نگهداری ذخایر نقدی درآمد کسب می‌کند.
• اولین گزارش Greg Abel نشان داد سود عملیاتی ۱۸٪ افزایش یافته و درآمد خالص به ۱۰.۱ میلیارد دلار دو برابر شده است.
• سهام Berkshire علی‌رغم سود قوی، در طول سال گذشته ۱۱.۱۹٪ کاهش یافت و عدم اطمینان سرمایه‌گذاران افزایش یافته است.
  

ذخایر نقدی Berkshire Hathaway در آخرین گزارش فصلی به رکورد ۳۹۷.۴ میلیارد دلار رسید. این اولین گزارش درآمدی در ۶۰ سال گذشته است که بدون حضور Warren Buffett در رأس شرکت منتشر می‌شود.

مدیرعامل جدید Greg Abel نظارت بر افزایش ۱۸ درصدی سود عملیاتی به ۱۱.۳۵ میلیارد دلار را بر عهده داشت. درآمد خالص نیز بیش از دو برابر شد و از ۴.۶ میلیارد دلار در سال گذشته به ۱۰.۱ میلیارد دلار رسید. سرمایه‌گذاران اکنون با دقت زیر نظر دارند که Abel چگونه این انبوه عظیم نقدینگی را به کار خواهد گرفت.

ذخایر نقدی رکوردشکن میلیاردها دلار درآمد غیرفعال تولید می‌کنند

انبوه ۳۹۷.۴ میلیارد دلاری نقدینگی Berkshire Hathaway از تولید ناخالص داخلی پرتغال، فنلاند و نیوزیلند در مجموع بیشتر است.

با نرخ‌های فعلی خزانه‌داری آمریکا حدود ۵٪، این شرکت تنها با نگهداری وجه نقد، سالانه تقریباً ۲۰ میلیارد دلار درآمد کسب می‌کند. همین رقم به تنهایی با سود سالانه بسیاری از شرکت‌های بزرگ جهانی رقابت می‌کند.

برای درک بهتر این مقیاس، موجودی نقدی عملیاتی خزانه‌داری آمریکا معمولاً زیر ۸۰۰ میلیارد دلار است. بنابراین Berkshire تقریباً نیمی از آنچه دولت آمریکا در حساب خود نگه می‌دارد را در اختیار دارد. این سطح از نقدینگی برای یک کنگلومرای خصوصی در هر شکلی بی‌سابقه است.

همان‌طور که تحلیلگر مالی Bull Theory در X اشاره کرد، این شرکت "سالانه ۲۰ میلیارد دلار تنها با هیچ نکردن به دست می‌آورد."

با این حال، این درآمد غیرفعال همچنین بازتاب احتیاط دیرینه Buffett نسبت به بازارهای بیش از حد ارزش‌گذاری شده است. Abel هم قدرت و هم فشاری که با آن همراه است را به ارث برده است.

اولین گزارش Greg Abel رشد را در میان دوران گذار رهبری نشان می‌دهد

اولین گزارش فصلی Greg Abel به عنوان مدیرعامل مؤثر، نتایج مالی قوی در تمام زمینه‌ها را نشان داد. سود عملیاتی ۱۸٪ افزایش یافت و به ۱۱.۳۵ میلیارد دلار رسید، در حالی که درآمد خالص نسبت به سال گذشته دو برابر شد. این اعداد تأیید می‌کنند که عملیات اصلی کسب‌وکار Berkshire تحت رهبری جدید همچنان سالم است.

علاوه بر این، Berkshire الگوی فروش خالص سهام را ادامه داد. این شرکت ۲۴.۱ میلیارد دلار سهام فروخت در حالی که در همان دوره تنها ۱۶ میلیارد دلار خرید. این نشان می‌دهد که Abel فعلاً رویکرد محافظه‌کارانه Buffett نسبت به شرایط بازار را حفظ می‌کند.

علی‌رغم نتایج قوی، سهام Berkshire در طول سال گذشته ۱۱.۱۹٪ کاهش یافته است. در مقابل، S&P 500 در همان دوره ۲۹.۵٪ رشد کرد.

Buffett یک شرکت نساجی ورشکسته را در طول ۶۰ سال به یک کنگلومرای یک تریلیون دلاری تبدیل کرد و سهام Berkshire در مقابل ۳۹,۰۰۰٪ رشد S&P 500، رشد ۶,۱۰۰,۰۰۰٪ داشت. سرمایه‌گذاران به نظر می‌رسد منتظر یک سیگنال واضح‌تر هستند که Abel در نهایت چگونه ۳۹۷ میلیارد دلار را به کار خواهد گرفت.

این مطلب با عنوان Berkshire Hathaway Hits Record $397.4 Billion Cash Reserve in First Earnings Report Without Buffett اولین بار در Blockonomi منتشر شد.