Η μετοχή της Meta υποχωρεί αλλά οι RBC, Wolfe και Arete εξακολουθούν να βλέπουν ανοδικές προοπτικές – Να γιατί

TLDR

• Η Royal Bank of Canada επιβεβαίωσε την αξιολόγηση Outperform για τη META με στόχο τιμής $810, υπονοώντας άνοδο περίπου 30%.
• Η META διαπραγματευόταν με πτώση 1,6% στα $622,58, με εύρος 12 μηνών από $520,26 έως $796,25.
• Τα κέρδη του Q1 2025 ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις με EPS $10,44 έναντι αναμενόμενου $6,67, και έσοδα $56,31 δισ., αυξημένα κατά 33,1% σε ετήσια βάση.
• Η Arete αναβάθμισε τη META σε Buy με στόχο τιμής $735, επικαλούμενη ευέλικτη δομή κόστους, ανάπτυξη συνδρομών και πρόοδο στην ΤΝ.
• Η Wolfe Research διατήρησε την αξιολόγηση Outperform με στόχο $800, προβλέποντας ανάπτυξη εσόδων 22% το 2027 έναντι εκτίμησης 19% της Wall Street.

Η Meta Platforms στα $622,58 τη στιγμή της συγγραφής βρισκόταν υπό πίεση τη Δευτέρα, με πτώση 1,6%, αλλά αυτό δεν έχει ταράξει τις μακροπρόθεσμες προοπτικές της Wall Street για τη μετοχή.

Meta Platforms, Inc., META

Η Royal Bank of Canada επιβεβαίωσε την αξιολόγηση Outperform για τη META και διατήρησε τον στόχο τιμής της στα $810. Αυτό υπονοεί άνοδο περίπου 30% από την τιμή στην οποία διαπραγματευόταν η μετοχή.

Η γενικότερη εικόνα των αναλυτών φαίνεται επίσης υποστηρικτική. Τα δεδομένα του MarketBeat δείχνουν συναίνεση Moderate Buy με μέσο στόχο τιμής $840,19. Τέσσερις αναλυτές έχουν αξιολόγηση Strong Buy, 34 έχουν Buy και εννέα έχουν Hold.

Η Arete ήταν μία από τις πιο αξιοσημείωτες κινήσεις στο μέτωπο των αναλυτών τη Δευτέρα. Ο αναλυτής Rocco Strauss αναβάθμισε τη META από Neutral σε Buy, αυξάνοντας τον στόχο τιμής του από $614 σε $735. Επεσήμανε την ευέλικτη βάση κόστους της META, την ανάπτυξη συνδρομών και την εσωτερική πρόοδο στην ΤΝ.

Ο Strauss πιστεύει ότι η META θα μπορούσε να εξελιχθεί σε αυτό που αποκάλεσε «neocloud με πλεονάζουσα υπολογιστική ισχύ» — μια εταιρεία που παράγει έσοδα πουλώντας ή αναπτύσσοντας εφεδρική υπολογιστική ισχύ ΤΝ. Είναι ένα ενδιαφέρον πλαίσιο για έναν κολοσσό κοινωνικών μέσων.

Τα Κέρδη Q1 Ξεπέρασαν Κατά Πολύ τις Εκτιμήσεις

Ο ενθουσιασμός των αναλυτών έχει κάποια θεμελιώδη υποστήριξη. Το πιο πρόσφατο τρίμηνο της META, που ανακοινώθηκε στις 29 Απριλίου, ήταν ισχυρό. Η εταιρεία ανέφερε EPS $10,44 έναντι συναινετικής εκτίμησης $6,67 — υπέρβαση κατά $3,77 ανά μετοχή. Τα έσοδα ανήλθαν σε $56,31 δισ., αυξημένα κατά 33,1% σε ετήσια βάση, και ελαφρώς πάνω από την προσδοκία των $55,56 δισ.

Η απόδοση ιδίων κεφαλαίων ανήλθε σε 36,93% και το καθαρό περιθώριο σε 32,84%. Οι αναλυτές αναμένουν επί του παρόντος EPS πλήρους έτους $29,35.

Ο κινητός μέσος 50 ημερών της μετοχής είναι $617,84, και ο 200 ημερών βρίσκεται στα $636,92, επομένως η τιμή διαπραγμάτευσης της Δευτέρας στα $622,58 είναι περίπου σύμφωνη με τα πρόσφατα επίπεδα τάσης.

Η Wolfe Βλέπει Περιθώριο Ανόδου

Η Wolfe Research διατήρησε την αξιολόγηση Outperform στις 21 Μαΐου με στόχο $800. Η εταιρεία σημείωσε ότι η META διαπραγματεύεται περίπου στις 16 φορές τα εκτιμώμενα κέρδη του 2027, κάτι που θεωρεί έκπτωση για μια εταιρεία της ποιότητας της META.

Η Wolfe προέβλεψε ανάπτυξη εσόδων 22% σε ετήσια βάση για το 2027, μπροστά από την εκτίμηση 19% της αγοράς. Ωστόσο, η Wolfe επεσήμανε πραγματικές ανησυχίες επενδυτών: ερωτήματα γύρω από την κορύφωση της ανάπτυξης, περιορισμένους βραχυπρόθεσμους καταλύτες, αρνητικές ελεύθερες ταμειακές ροές και ετήσιες κεφαλαιουχικές δαπάνες περίπου $145 δισ.

Δεν είναι όλες οι εταιρείες τόσο αισιόδοξες. Η Cantor Fitzgerald μείωσε τον στόχο της από $850 σε $750 στα τέλη Απριλίου, ενώ η Wall Street Zen υποβάθμισε σε Hold στα μέσα Μαΐου. Η Tigress Financial, από την άλλη πλευρά, ανέβασε τον στόχο της στα $945 και δίνει στη META Strong Buy.

Στο μέτωπο των insiders, η CFO Susan Li πούλησε περίπου 9.195 μετοχές τον Μάιο στα $607,84 η καθεμία, στο πλαίσιο προ-διευθετημένου σχεδίου 10b5-1 που συνδέεται με φορολογικές υποχρεώσεις. Ο COO Javier Olivan πούλησε 2.778 μετοχές τον Απρίλιο. Οι insiders έχουν συνολικά πουλήσει περίπου 40.890 μετοχές αξίας περίπου $25,3 εκατ. τις τελευταίες 90 ημέρες.

Η θεσμική ιδιοκτησία ανέρχεται σε 79,91%. Η Vanguard κατέχει σχεδόν 200 εκατ. μετοχές, και η State Street αύξησε τη θέση της κατά 5,1% στο Q4.

Η META έχει κεφαλαιοποίηση $1,57 τρισ., P/E 22,93 και beta 1,23.

Το άρθρο Meta Stock Slides But RBC, Wolfe, and Arete Still See Upside – Here's Why εμφανίστηκε πρώτα στο CoinCentral.